التداول 101 ، الجزء 4: تحسين نتائجك

الجزء 4: وضع كل ذلك معًا

مرحبًا بكم في الجزء الرابع من Trading 101 ، وهي سلسلة حول الرياضيات الأساسية للتداول الناجح. الهدف من هذه السلسلة هو أن تشرح بأبسط المصطلحات العملية الحسابية الوحيدة التي تحتاجها حقًا لتصبح تاجرًا ناجحًا.

في الجزء الأول والثاني من هذه السلسلة ، نظرنا إلى المفهومين الأساسيين للتداول الناجح ، وهما العائد على الاستثمار (ROI) ومعدل الربح ، ورأينا كيف ترتبط هذه الأفكار ببعضها البعض. في الجزء الثالث ، طبقنا هذه الأفكار على سجلات التداول الخاصة بنا وحسبنا عائد الاستثمار الذي نحتاجه وفقًا لمعدلات الفوز الفعلية.

n ، الجزء الرابع ، سنجمع كل هذا معًا ونلقي نظرة على مثال ملموس لكيفية تحسين نتائج التداول الخاصة بك.

تقييم

تخيل أنك بدأت للتو كمتداول. لقد كانت الذهاب صعبة. لقد أجريت بضع عشرات من الصفقات ، وعلى الرغم من الفوز العرضي ، فإن رصيد حسابك ينخفض ​​باطراد. لقد كنت تقرأ في التحليل الأساسي والفني ، ولكن النهج الأساسي لا يتناسب حقًا مع الإطار الزمني الخاص بك ويبدو النهج الفني وكأنه تخمين غامض. تشعر بالإحباط ، وهذا لا يساعد صفقاتك ، ولست متأكدًا من الخطوات الملموسة التي يمكنك اتخاذها لتحسين نتائجك.

يشير تحليل صفقاتك إلى أن معدل ربحك هو 40٪. هذا معدل فوز محترم. من الصعب كسب المال في الأسواق ، والقيام بذلك بنسبة 40٪ من الوقت يعد أمرًا جيدًا. من الواضح أنه يمكنك فقط محاولة تحسين معدل ربحك ومع مرور الوقت ، يمكنك ذلك ، ولكن حتى إذا قمت بتحسين هذا الرقم ، فقد تستمر في ارتكاب نفس الأخطاء التي تكلفك المال الآن.

يُظهر التحليل الإضافي لنتائج التداول الخاصة بك أنه ، في المتوسط ​​، عندما تخسر أموالًا في صفقة غير ناجحة ، تخسر 100 دولار ، وعندما تعيد أموالًا على صفقة مربحة ، تكسب 125 دولارًا. من حيث القيمة المطلقة ، فإنك تربح المزيد من المال في التداولات الرابحة التي تخسرها في الصفقات الخاسرة. هذه أخبار جيدة أيضًا. كثير من المتداولين لا يصلون إلى هذه النقطة.

المشكلة هي أنك لا تحقق ما يكفي من التداولات الرابحة لتعويض خسائر التداولات الخاسرة.

تذكر من الجزء الثالث أنه للحصول على معدل ربح بنسبة 40٪ ، يجب أن تمنحك تداولاتك احتمالات 1.5: 1 من أجل تحقيق التعادل ، وهو نفس القول بأنك بحاجة إلى 1.5x عائد استثمار في التداولات الرابحة لتعويض التداولات الخاسرة. مقابل كل دولار تخسره في صفقة ما ، يجب أن تكسب 1.5 دولار على الفائزين ، أو مضاعفات مائة لكل 100 دولار تخسرها يجب أن تعيد 150 دولارًا. هل احتمالات التعادل الخاصة بك؟ لا ليسو كذلك. مقابل كل 100 دولار تخسره في المتوسط ​​، فإنك تعيد 125 دولارًا فقط في المتوسط ​​مع الفائزين. أنت صفقة بيع تبلغ 25 دولارًا أمريكيًا ، واحتمالاتك الفعلية هي 1.25: 1 عندما تحتاجها لتكون 1.5: 1 . يبدو أنه مبلغ صغير ولكنه يحدث فرقًا كبيرًا ، خاصة على المدى الطويل.

بالنظر إلى ما تعلمناه حتى الآن ، آمل أن يكون الحل واضحًا: يمكنك أن تصبح متداولًا رابحًا إما عن طريق تقليل المبلغ الذي تخاطر به ، أي عن طريق تشديد نقاط التوقف أو السماح لصفقاتك الناجحة بالعمل لفترة أطول قليلاً .

< الوجبات الجاهزة

غالبًا ما يكون تحسين نتائجك كمتداول أقل علاقة بزيادة معدل ربحك بقدر ما يتعلق بتحسين عائد الاستثمار ، أو خسارة أقل عندما تكون مخطئًا والعودة أكثر عندما تكون على حق.

زيادة أرباحك

إذا كنت تسعى إلى زيادة أرباحك ، فمن السهل معرفة المبلغ الذي ستحتاج إليه للقيام بذلك. باستخدام الاحتمالات الفعلية 1.25: 1 والاحتمالات المستهدفة 1.5: 1 ، يجب إضافة 0.25 إلى الجانب الأيسر من تلك النسبة: 1.25 + 0.25 = 1.5. مقابل كل دولار واحد تخاطر به ، تحتاج إلى زيادة أرباحك بمقدار 0.25 دولار. في مضاعفات المائة يكون هذا 25 دولارًا. حقق ذلك من خلال السماح لصفقاتك المربحة بالعمل في المتوسط ​​25 دولارًا أطول قبل إغلاقها.

< الوجبات الجاهزة

تتمثل إحدى طرق تحسين عائد الاستثمار في السماح لصفقاتك المربحة بالاستمرار لفترة أطول. يخبرك الاختلاف بين التعادل عائد الاستثمار وعائد الاستثمار الفعلي بالوقت المحدد.

تقليل المخاطر

قد تحاول أيضًا تقليل المخاطر مع الحفاظ على هدف الربح في مكانه الحالي. في هذه الحالة ، تحتاج إلى تقليل الجانب الأيمن من الاحتمالات أدناه 1. إذا أعدت النسبة الناتجة إلى تنسيق m: 1 عن طريق قسمة الجانب الأيمن الأصغر الآن على الجانب الأيسر ، رؤية احتمالات هدفك. يتم تحديد المبلغ الذي يجب أن تقلل من الجانب الأيمن من نسبة الأرجحية أقل من 1 بالمعادلة التالية:

المبلغ المراد تقليل المخاطر = (العائد المستهدف – العائد الفعلي) / العائد المستهدف

في مثالنا ، العائد المستهدف الذي تطلبه لمعدل الفوز هو 1.5x والعائد الفعلي الذي تراه حاليًا هو 1.25x . المبلغ الذي تحتاجه لتقليل المخاطر بواسطته هو (العائد المستهدف – العائد الفعلي) / العائد المستهدف ، أو (1.5-1.25) /1.5 ، وهو 0.25 / 1.5 وأخيراً 0.166. 1 ناقص 0.166 يساوي 0.83 تقريبًا ، لذا ستبدو احتمالاتك المستهدفة الآن مثل 1.25: 0.83 . لقد حافظت على العائد كما هو ولكن قللت من المخاطرة إلى 0.83. هذا يعني أنك لا تزال تكسب 1.25 دولارًا أمريكيًا من الأرباح لكل عملية تداول ناجحة ، أو 125 دولارًا أمريكيًا من مضاعفات المائة ، ولكن الآن بدلاً من المخاطرة بدولار واحد لكل صفقة ، فإنك ستخاطر بحوالي 0.83 دولار أمريكي ، أو 83 دولار أمريكي في مضاعفات المائة. لإنجاز هذا ، قم بتشديد الحد الأقصى للخسارة عند نقاط الوقف بمقدار 17 دولارًا من 100 دولار إلى 83 دولارًا.

يمكننا إعادة تلك الاحتمالات 1.25: 0.83 إلى التنسيق المألوف لدينا وهو m: 1 عن طريق تسوية النسبة ، كما أشرت أعلاه يتضمن فقط قسمة الجانب الأيسر على الجانب الأيمن وإعادة النتيجة إلى 1. من المؤكد أن 1.25 / 0.83 تساوي تقريبًا 1.5 و 1.5 بالضبط إذا استخدمنا الرقم الحقيقي ، مما يعطينا احتمالات قياسية من 1.5: 1 ، نقطة التعادل التي نعلم أننا نحتاج للوصول إليها عندما يكون معدل الفوز لدينا 40٪.

< الوجبات الجاهزة

هناك طريقة أخرى لتحسين عائد الاستثمار وهي تشديد نقاط التوقف وتقليل مقدار المخاطرة التي تتعرض لها في كل صفقة. يخبرك الفرق بين التعادل عائد الاستثمار وعائد الاستثمار الفعلي بمقدار التعادل.

إذا كنا متداولًا خاسرًا ، نظرًا لمعدل ربحنا الفعلي وبالتالي احتمالات التعادل المطلوبة منه وملفنا الشخصي الفعلي للمخاطرة والمكافأة ، أي ، الاحتمالات الفعلية التي وضعتها تداولاتنا لنا ، والفرق بينهما يخبرنا بالضبط بمقدار ما نحتاجه لتقليل المخاطر أو زيادة أرباحنا من أجل تحقيق التعادل. كل التفاصيل التي نحتاجها لتحسين نتائجنا تكمن في الاختلاف بين التعادل عائد الاستثمار وعائد الاستثمار الفعلي.

في الممارسة العملية ، سوف تهدف إلى تقليل المخاطر وزيادة المكافأة في وقت واحد. ربما ستقوم بتشديد نقاط التوقف الخاصة بك بلمسة واحدة أو الخروج مما يبدو أنه تداولات سيئة قبل ذلك بقليل ، وبالتالي تقليل مخاطرك. يمكنك أيضًا السماح لصفقاتك المربحة بالعمل لفترة أطول قليلاً قبل إغلاقها ، وذلك باستخدام أوامر وقف الخسارة بدلاً من المخارج الصعبة وبالتالي زيادة عوائدك.

هذا هو المكان الذي تدخل فيه أخيرًا التحليلات الأساسية والتقنية والأكثر تعقيدًا. يمكنهم مساعدتك في تحديد وقت الدخول والخروج من الصفقات بحيث يمكنك تشديد نقاط التوقف الخاصة بك دون التعرض للطرد مع السماح لصفقاتك المربحة بالعمل لفترة أطول قليلاً. لكن هذه الأدوات ستكون دائمًا في خدمة تلبية عائد الاستثمار المطلوب وفقًا لمعدل الفوز الفعلي. بغض النظر عن مدى جودة تطبيق التحليل الأساسي أو الفني ، إذا لم تتمكن من الوصول إلى هذا الحد فلن تكون متداولًا رابحًا أبدًا.

يمكننا أيضًا استخدام معدل الفوز المعروف وملف تعريف المخاطرة والمكافأة لمساعدتنا في تحديد فئات أصول معينة للتداول وأصول معينة داخلها. إذا كان معدل ربحك 40٪ وكنت تشترط على الأقل احتمالات 1.5: 1 على تداولاتك ، فيجب عليك تداول الأصول التي تحمل هذه الأنواع من الاحتمالات. ستكون بعض الأصول متقلبة للغاية بحيث لا تحقق باستمرار عائد 1.5: 1 بدون إيقافها. سيكون الآخرون نعسانًا جدًا بحيث يتعذر عليهم العودة في الإطار الزمني الذي تريده. يمكنك الآن استخدام أدوات مثل alpha و beta و theta وجميع “اليونانيين” الآخرين للمساعدة في اختيارك. ولكن مرة أخرى ، بغض النظر عن مدى جودة تطبيقك لتلك الأدوات ، إذا كنت لا تعرف ما هي فرصك المستهدفة في الحصول على معدل ربحك ، فلن تجني المال كمتداول.

< الوجبات الجاهزة

ركز على الأساسيات أولاً: عائد الاستثمار ومعدل الربح. من هناك يمكنك أن تصبح متطورًا كما تريد.

تحسين معدل الفوز الخاص بك

لقد قلت إن هناك طريقتين لتحسين ربحيتك كمتداول: تقليل المخاطر أو زيادة أرباحك. كلاهما له تأثير على تحسين عائد الاستثمار عندما تحافظ على معدل ربحك ثابتًا. ولكن بالطبع يمكنك أيضًا محاولة الحفاظ على عائد الاستثمار وتحسين معدل الفوز بدلاً من ذلك. في الواقع ، سنهدف دائمًا إلى القيام بالأمور الثلاثة: تقليل المخاطر ، وزيادة أرباحنا ، وزيادة معدل ربحنا

حتى الآن ، كنا نفترض أن معدل ربحك هو رقم ثابت ، ومن الناحية العملية ، لديك معدل ربح “حقيقي” تتقارب معه تداولاتك بمرور الوقت وأن هذا ينعكس بشكل أو بآخر في سجلك الحالي. يمنحنا هذا نقطة انطلاق جيدة لتحديد المخاطر والمكافآت المستهدفة.

إذا لم نتبع هذا الأسلوب ، فسنضطر إلى إجراء حساب للقيمة المتوقعة أكثر تعقيدًا على تداولاتك والذي يتضمن الكثير من التخمين حول النتائج المحتملة. سنلقي نظرة فاحصة على القيمة المتوقعة في الإضافة الفنية لهذه السلسلة ، ولكن في الوقت الحالي نفترض أنه إذا أظهر سجل التتبع أن لديك بعض معدل الفوز التاريخي ، على سبيل المثال 40٪ ، فستحصل أيضًا على نفس 40 ٪ فرصة أن تكون صحيحة في أي تجارة مستقبلية. يتيح لنا هذا التبسيط تحديد ربح التعادل المستهدف لصفقة ما بسرعة حتى نتمكن من التغلب عليه ببساطة.

بالطبع معدل الفوز الخاص بك ليس بقيمة ثابتة ويمكنك تحسينه. في بعض الحالات يجب عليك. إذا كان معدل ربحك أقل من 33٪ ، فستواجه صعوبة في تحقيق عائد استثمار مربح. من الصعب أن تحقق باستمرار عائدًا يزيد عن الضعف على تداولاتك المربحة. يجب أن تكون خطوتك الأولى هي تحسين معدل الفوز.

ابدأ بالمخاطرة بمبالغ صغيرة من الدولارات واستهدف عوائد صغيرة نسبيًا. لن تكون مربحًا في البداية لأن عوائدك ليست عالية بما يكفي لتعويض خسائرك ، ولكن هذا سيساعد في بناء الثقة وتطوير الخبرة اللازمة للتعرف على فرص التداول المربحة.

أثناء خروجك من الصفقات المربحة ، شاهد كيف يستمر الأصل في التحرك بعد ذلك. هل يمكنك ترك الصفقة تستمر لفترة أطول قليلاً قبل الإغلاق؟ هل يمكنك استخدام أمر وقف الخسارة المتحرك بدلاً من الخروج الصعب؟ هل غيّر الأصل الاتجاهات ، وحولتها إلى تجارة سيئة إذا كنت تهدف إلى تحقيق عائد أعلى؟ مع تحسن معدل ربحك وبدأت في التعرف على فرص التداول المربحة ، حاول السماح لهذه الصفقات بالعمل لفترة أطول قليلاً لتحقيق عائد استثمار أعلى. ستستمتع بضربة مضاعفة تتمثل في تحقيق معدل ربح أفضل وتحسين العوائد.

في مرحلة ما ، قد تجد أنك وصلت إلى معدل فوز لا يمكنك التغلب عليه ، ولكنه أيضًا لا يزداد سوءًا. أنت تقترب من معدل الفوز “الحقيقي”. في هذه المرحلة ، سيشير التحليل الذي تمت مناقشته في هذه السلسلة إلى الطريق إلى مزيد من التحسينات في عائد الاستثمار حتى تصل إلى نوع من التوازن الديناميكي بين الاثنين.

قد تجد أيضًا أن معدل ربحك يتحسن كأثر جانبي لتحسين عوائدك ، خاصةً إذا كنت تقلل من نقاط التوقف لتقليل المخاطر. مع نقاط التوقف الأكثر إحكامًا ، ستجد نفسك أكثر عرضة للطرد من المراكز قبل أن تتاح لهم فرصة تحقيق الأرباح. سيجبرك هذا على الانتظار للحصول على إعدادات أفضل والدخول فقط في الصفقات التي تعتقد أن لديها فرصة كبيرة للنجاح. كلما طورت هذه المهارة ، ستدخل في عدد أقل من الصفقات ، وستكون نسبة أكبر منها في نهاية المطاف مربحة. من خلال التركيز على تحسين عائد الاستثمار ، ستكون قد حسنت أيضًا معدل الفوز.

< الوجبات الجاهزة

اعمل على تحقيق معدل ربح يزيد عن 33٪ واستخدم التقنيات التي تمت مناقشتها في هذه السلسلة لتحسين ليس فقط عائد الاستثمار ولكن أيضًا معدل الفوز.

في الجزء الرابع من هذه السلسلة ، رأينا كيفية تحويل المتداول غير المربح إلى تاجر نقطة التعادل. من هناك يمكننا تطبيق نفس الاستراتيجيات لجني الأرباح. سيكون هذا عادةً مسألة تقليل المخاطر وزيادة عائدنا ، والآن نحن نعرف بالضبط كم سنحتاج إلى القيام بذلك.

في الجزء الخامس من هذه السلسلة ، سنلقي نظرة على إستراتيجية تداول “الحديد” ونفحص التوتر الذي لا مفر منه بين عائد الاستثمار ومعدل الربح الذي يجعل من الصعب تعظيم كليهما في وقت واحد.

ما تعلمناه